故事发生在德克萨斯州西部的一个小镇，四个儿时好友曾郑重承诺高中毕业后立即一起离开小镇，但现在他们必须“要么忍受，要么闭嘴”。时间在流逝，镇上所有 81 个人都在观看、提供建议和下注，这四个性格迥异的男孩正在艰难地做出他们一生中最重要的决定……是留下还是离开家。
血滴子、傀儡人夜袭杭州红花会总舵，红花会四当家文泰来被擒、总舵被毁。学剑归来的陈家洛于杭州遭遇杀手设伏追杀，几番缠斗追逃后被百花阁歌姬玉如意所救。陈家洛得知自己被传言已成为红花会新任总舵主，掌握着前朝福王宝藏的秘密。陈家洛将计就计，利用宝藏秘闻拉拢善于易容的玉如意。他们从官府小吏钱经历那里打探出文泰来正被关押在杭州秘狱。秘狱之外，陈家洛、玉如意巧遇红花会赵半山、骆冰、李瀚文。五人协力搭救文泰来，却发现中了圈套——文泰来早已被换走，现在狱中的是朝廷高手“火手判官”张召重。五人各显神通，拼杀突围，前往李瀚文山庄
武士王将是青康熙年间允题皇府的加臣。四皇子雍正登基之后，派大内卫士血魔对各皇子进行杀戮，允题皇府亦未能幸免於难。王将抱著小公主千里逃亡，与血魔做生死搏斗，适逢天上五星连珠，三人同堕深渊谷底，生死未明……朱大力与朱可儿在一次野外烧烤中, 巧遇清朝武士王将, 身受重创和失去记忆, 于是救了他回家, 后来得知王将身世, 便决定帮助他寻回小公主。而小公主同时也被软硬天师救回工场中, 朱大力认为王将是大陆偷渡客, 收藏大批黄金, 更加努力四处寻找, 误打误撞间, 王将及小公主终能在电视台里重逢。但因为二人是二百年前的人, 血液不新鲜, 唯一的方法是寻回千年珍珠及宝剑才能救回二人。众人遂出发, 回到支洞处, 却碰上一路追杀小公主的血魔, 正邪交锋, 展开连场惊天动地的生死决战。
第一部中，小马哥（周润发 饰）死在乱枪之下，宋子豪（狄龙 饰）和弟弟宋子杰（张国荣 饰）冰释前嫌，英雄的故事还在继续。
